phan tich ky thuat la gi

Nếu bạn tham gia giao dịch trong thị trường forex, chứng khoán hoặc coin thì chắc chắn sẽ biết đến khái niệm “phân tích kỹ thuật”.

Phân tích kỹ thuật là gì?

Phân tích kỹ thuật là phương pháp dự đoán trước bước đi của giá trong các thị trường đại chúng như chứng khoán, forex và coin. Phân tích kỹ thuật dự trên dữ liệu quá khứ của giá và khối lượng để tính toán ra xác suất mà đường giá sẽ hướng tới trong tương lai.

Mọi thị trường trong đó giá chịu áp lực của cung cầu đều có thể áp dụng phân tích kỹ thuật. Nhưng giá không là động cơ để quyết định mua bán mà là xu hướng và khối lượng giao dịch. Các nhà phân tích kỹ thuật cũng không bị ảnh hưởng bởi các thông tin đưa ra từ phân tích cơ bản.

Phân tích kỹ thuật được cho bắt nguồn từ thế kỷ 17 và sử dụng cho thị trường chứng khoán Hà Lan. Thị trường chứng khoán chính thức đầu tiên của thế giới.

Đến thế kỷ 18 tại Nhật Bản, biểu đồ nến được phát minh ra bởi Homma Munehisa, một thương nhân kinh doanh gạo. Ông sử dụng để ghi chép lại giá gạo và tính toán giá cho tương lai. Có thể nói đây là một bước tiến vượt bậc và vẫn còn được sử dụng cho tới ngày nay.

Đến năm 1920, khi thuyết Dow chính thức được xuất bản thì Phân tích kỹ thuật mới thật sự có nền tảng và nguyên lý phổ quát. Lý thuyết Dow là khởi nguồn cho phân tích kỹ thuật bằng xu hướng và các hình mẫu biểu đồ, phương pháp mà vẫn còn được sử dụng cho tới ngày nay.

Chu kỳ thị trường theo Lý Thuyết Dow
Chu kỳ thị trường theo Lý Thuyết Dow

Sự khác nhau giữa Phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản

Trái với phân tích kỹ thuật là phân tích cơ bản.

Phân tích cơ bản sử dụng dữ liệu về tài chính, mô hình kinh doanh, sức khỏe nền kinh tế để định giá cổ phiếu, coin hoặc tìm hướng đi cho tiền tệ (trong forex).

Ví dụ, với cổ phiếu ta phân tích các thông tin sau:

  • Báo cáo tài chính công ty
  • Lợi thế cạnh tranh trong ngành
  • Sự phát triển của thị trường công ty đó tham gia

Với coin, cryptocurrency, ta xem xét các yếu tố:

  • Tính năng của coin đó
  • Lộ trình phát triển, cập nhật tính năng mới
  • Tỷ lệ phân phối coin khi phát hành
  • Sự hậu thuẫn của tổ chức lớn hoặc chính phủ

Trong forex, để đánh giá độ mạnh yếu của tiền tệ ta có thể xem xét:

  • Chỉ số lạm phát
  • Lãi suất ngân hàng
  • Biến động kinh tế
  • Các chỉ số việc làm

Hai trường phái này bổ sung cho nhau, sẽ có những giai đoạn trường phái này sẽ hiệu quả hơn trường phái kia và ngược lại.

Nguyên Lý Phân Tích Kỹ Thuật

Phân tích kỹ thuật dựa trên nguyên lý cơ bản là thị trường do hành vi của đám đông tạo lập, những hành vi này được hình mẫu hóa và có xu hướng lập lại, từ đó vận dụng để dự đoán giá cho tương lai. Từ nguyên lý cơ bản này ta có thêm các nguyên lý dưới đây:

Thị trường không thể bị thao túng: điều này đúng với các thị trường đại chúng với số lượng người giao dịch đủ lớn.

Hành động thị trường phản ánh mọi thứ: phát biểu dựa trên nguyên lý số một của Lý thuyết Dow. Tâm tư, suy nghĩ, kỳ vọng của trader đều được phản ánh trên các hành động mua bán trên thị trường.

Lịch sử có xu hướng lập lại: bản chất của con người không thay đổi, từ đó tạo nên các hành vi mua bán có xu hướng lập lại khi gặp một số điều kiện phù hợp. Các hành vi này thể hiện lên biểu đồ tạo nên các mô hình giúp cho xác suất dự đoán đúng cao hơn.

Thị trường luôn đúng: Nếu thị trường chạy không đúng với phân tích của bạn, hãy điều chỉnh lại phân tích thay vì chờ thị trường điều chỉnh.

Bốn trường phái Phân Tích Kỹ Thuật

Trường phái cổ điển và tân cổ điển: trường phái này sử dụng hai công cụ chính là chart pattern (mô hình) và indicator (chỉ báo).

Trường phái harmonic: trường phái này tin vào sự cân bằng của vũ trụ, quy tắc tự điều hòa của tự nhiên. Sử dụng mô hình kết hợp với tỷ lệ Fibonacci để đưa ra các hành động. Harmonic không quan tâm đến khối lượng giao dịch.

Trường phái Volume Spread Analysis: hay còn gọi là phân tích chênh lệch khối lượng, trường phái vốn dĩ dành cho chuyên gia với các công cụ hỗ trợ đặc biệt. Trường phái này sử dụng biểu đồ giá và khối lượng, từ đó phân tích dòng tiền để đưa ra đánh giá.

Trường phái Phân tích kiểu Nhật: tương tự cổ điển và tân cổ điển, trường phái kiểu Nhật này tin rằng tâm lý con người dẫn đến hành vi của họ. Ba công cụ chính được sử dụng là nến Nhật, nến Heiken Ashi và mây Ichimoku.

Khía cạnh tâm lý của thị trường là điểm cốt yếu để giao dịch thành công.

Theo: Munehisa Homma, cha đẻ của Nến Nhật.

Các phương pháp Phân Tích Kỹ Thuật

Các phương pháp Phân tích kỹ thuật chủ yếu:

  • Xu hướng giá
  • Mô hình
  • Các chỉ báo khối lượng và định lượng
  • Chỉ báo dao động
  • Các đường trung bình động
  • Các mức hỗ trợ và kháng cự

Trên thực tế, bạn cần thấu hiểu trung bình động (moving average), stochastic RSI, trend lines và biểu đồ nến căn bản, kênh tăng và giảm (channel), bull flag, breakout và các loại nêm (wedges).

Biểu đồ nến phân tích theo trường phái tân cổ điển
Biểu đồ nến phân tích theo trường phái tân cổ điển

Ưu điểm và nhược điểm của phân tích kỹ thuật

Ưu điểm

Phân tích kỹ thuật hoàn thiện hóa chiến lược khi kết hợp với phân tích cơ bản. Phân tích cơ bản giúp nhà đầu tư quyết định mua gì và Phân tích kỹ thuật giúp lựa chọn vùng giá và thời điểm để mua. Thời điểm đóng yếu tố quan trọng trong giao dịch.

Đường giá thường chạy trước Phân tích cơ bản, đôi khi có thể dự báo các sự kiện xảy ra nhờ các vận động của giá.

Ít phải phụ thuộc vào thông tin tài chính. Một số thông tin khó được tiếp cận bởi số đông, Phân tích kỹ thuật giúp bù đắp các hạn chế đó. Với Phân tích kỹ thuật, thông tin công bằng với tất cả người tham gia.

Nhược điểm (và cách khắc phục)

Các mô hình và chỉ báo có sai số và có độ trễ. Để khắc phục bạn cần biết cách kết hợp nhiều phương pháp với nhau.

Phân tích kỹ thuật là chủ quan và ý kiến của chúng ta cũng được phản ánh trong phân tích. Ta cần nhận thức rõ điều này và điều chỉnh phân tích sao cho khách quan hơn.

Mọi Phân tích kỹ thuật chỉ là tương đối, cùng một phương pháp có thể cho ra kết quả khác nhau tùy sự biện minh của người tạo ra nó. Ta cần mở rộng tầm nhìn ra và không bị hạn chế bởi một kết quả nào cả.

Phân tích kỹ thuật tỏ ra kém hiệu quả ở các chu kỳ bùng nổ hoặc có biến động lớn.

Phân tích kỹ thuật cũng khó áp dụng ở các thị trường có độ thanh khoản thấp vì thị trường này dễ bị tháo túng và xu hướng chạy theo tin tức. Lúc này phân tích cơ bản sẽ tỏ rõ lợi thế.

Áp dụng PTKT vào Coin, Forex, Chứng Khoán

Coin, Forex và chứng khoán là ba thị trường tốt nhất để áp dụng Phân tích kỹ thuật và kiếm lời từ đó. Lý do:

  • Thị trường đại chúng với lượng người tham gia lớn.
  • Thị trường dễ tiếp cận, bất kỳ ai cũng có thể tham gia.
  • Khối lượng giao dịch lớn, không thể bị thao túng.

Công cụ để Phân tích kỹ thuật

Để thực hành tốt phân tích kỹ thuật, bạn cần có công cụ hỗ trợ.

Tại bất kỳ sàn coin, forex, chứng khoán nào cũng cung cấp công cụ phân tích kỹ thuật cơ bản cho bạn với các tính năng: biểu đồ nến, khối lượng giao dịch, đường trung bình động. Bạn có thể dựa vào đó để đưa ra các quyết định nhanh chóng khi vào lệnh.

Tuy nhiên, để thật sự tận dụng ưu thế của phân tích kỹ thuật, bạn cần một công cụ mạnh hơn, và đó là Trading View. Xem bài: Hướng dẫn sử dụng Trading View.

Tại Trading View bạn được cung cấp đầy đủ các công cụ để vẽ biểu đồ kèm với đủ các loại chỉ báo cần thiết. Gần như tất cả các loại thị trường từ giao ngay, future, phái sinh đều có trên Trading View.

Học Phân tích kỹ thuật ở đâu

Phân tích kỹ thuật là vô biên và lượng kiến thức cần phải tiếp thu là khổng lồ. Tuy nhiên, bạn chỉ cần nắm vững 20% phương pháp cốt yếu là có thể áp dụng ở 80% trường hợp trên thị trường.

Đó là lý do Payvnn luôn cố gắng tổng hợp và đưa ra những phương pháp hiệu quả nhất.

Để đọc các bài về Phân tích kỹ thuật, bạn có thể tham khảo chuyên mục:

HỌC PTKT NÂNG CAO MIỄN PHÍ

Bài trướcTrading Bible – Bài 2: Phân Tích Kỹ Thuật Trong Trade Coin/Cryptocurrency
Bài tiếp theoSóng Elliott (Elliott Wave) là gì? Cách Đếm Sóng Elliott Trên TradingView
Finance Professor. Trader since 2015. Feng Shui guru, Vipassana also. Ask me anything on my Facebook. You are welcome.

BÌNH LUẬN

Vui lòng nhập bình luận của bạn
Vui lòng nhập tên của bạn ở đây